Investiranje

Šta je složena kamata?

Kada je u pitanju obračun kamate, postoje dva osnovna izbora: jednostavna i složena. Prosta kamata jednostavno znači određeni procenat iznosa glavnice svake godine. Na primer, ako uložite 1000 dolara uz 5% proste kamate na 10 godina, možete očekivati ​​da ćete primati 50 dolara kamate svake godine u narednoj deceniji. Ни мање ни више. U investicionom svetu, obveznice su primer vrste ulaganja koja obično plaća prostu kamatu.

S druge strane, složena kamata je ono što se dešava kada reinvestirate svoju zaradu, koja zatim zarađuje i kamatu. Složena kamata u suštini znači 'kamatu na kamatu' i razlog je zašto su mnogi investitori tako uspešni.

Kasica prasica sa grafikonom eksponencijalnog rasta iza nje.

Izvor slike: Getty Images.





Razmislite o tome na ovaj način. Recimo da uložite 1.000 dolara uz kamatu od 5%. Posle prve godine dobijate kamatu od 50 dolara. Ali, umesto da ga stavite u džep, vi ga reinvestirate po istoj stopi od 5%. Za drugu godinu, vaša kamata se računa na investiciju od 1.050 dolara, što iznosi 52,50 dolara. Ako to reinvestirate, vaša kamata za treću godinu će biti izračunata na saldo od 1.102,50 dolara. Shvatili ste ideju. Složena kamata znači da se vaša glavnica (i kamata koju generiše) vremenom povećava.

Razlika između proste i složene kamate može biti ogromna. Pogledajte razliku na 10.000 dolara инвестициони портфељ uz kamatu od 10% tokom vremena:



obrtni kapital vs neto obrtni kapital
Временски период Jednostavna kamata @ 10% Složena kamata (godišnje @ 10%)
Почетак 10.000 dolara 10.000 dolara
1 година 11.000 dolara 11.000 dolara
2 године 12.000 dolara ,100
5 година 15.000 dolara 16,105 dolara
10 година 20.000 dolara ,937
20 година 30.000 dolara 67,275 dolara
30 година 40.000 dolara 174,494 dolara

Proračun po autoru.

Takođe je vredno napomenuti da postoji veoma sličan koncept poznat kao kumulativno kamata. Kumulativna kamata se odnosi na zbir uplaćenih kamata, ali se obično odnosi na plaćanja po osnovu kredita. Na primer, kumulativna kamata na 30-godišnju hipoteku bi bila koliko novca ste platili za kamatu tokom 30-godišnjeg roka kredita.

koliko puta se jabuka cepala

Kako se obračunava složena kamata

Složena kamata se izračunava primenom eksponencijalnog faktora rasta na kamatnu stopu ili stopu prinosa koju koristite. Da biste izračunali složenu kamatu tokom određenog vremenskog perioda, evo matematičke formule koju možete koristiti:



Gde je 'A' konačni iznos, 'P' je glavnica, 'r' je kamatna stopa izražena kao decimala, 'n' je učestalost kombinovanja, a 't' je vremenski period u godinama. Evo šta sve ove varijable znače:

    Direktorodnosi se na početno stanje na koje se obračunava kamata. Termin se češće koristi u kontekstu prvobitnog stanja zajma, ali se može primeniti i na iznos vašeg prvobitnog ulaganja. Na primer, ako odlučite da uložite 10.000 dolara na pet godina, taj iznos bi bio vaša glavnica za potrebe izračunavanja složene kamate. Rateodnosi se na kamatnu stopu (ili očekivanu stopu prinosa na ulaganje), izraženu kao decimalni broj. Za potrebe izračunavanja, ako očekujete da će vaše investicije rasti po prosečnoj stopi od 7% godišnje, ovde biste koristili 0,07. Frekvencija kompaundiranjaodnosi se na to koliko često dodajete kamatu na glavnicu. Koristeći primer kamate od 7%, ako bismo koristili godišnje kombinovanje, jednostavno biste dodali 7% glavnici jednom godišnje. S druge strane, polugodišnje kompaundiranje bi podrazumevalo primenu polovine tog iznosa (3,5%) dva puta godišnje. Druge uobičajene učestalosti kombinovanja uključuju kvartalno (četiri puta godišnje), mesečno, nedeljno ili dnevno. Postoji i matematički koncept koji se zove kontinuirano spajanje, gde se interesovanje stalno gomila. времеje koncept koji sam po sebi objašnjava, ali za potrebe izračunavanja složene kamate, obavezno izrazite ukupan vremenski period u godinama. Drugim rečima, ako ulažete 30 meseci, obavezno koristite 2,5 godine u formuli.

Frekvencija spajanja čini razliku

U prethodnom primeru, koristili smo godišnje kombinovanje -- što znači da se kamata obračunava jednom godišnje. U praksi se složena kamata često obračunava češće. Uobičajeni intervali sastavljanja su kvartalni, mesečni i dnevni, ali postoji mnogo drugih mogućih intervala koji se mogu koristiti.

Učestalost mešanja čini razliku - konkretno, češće mešanje dovodi do bržeg rasta. Na primer, ovde je rast od 10.000 dolara uz kamatu od 8% složen na nekoliko različitih frekvencija:

време

Annual Compounding

kvartalno

Mesečno

šta se dešava sa mojim akcijama solarnog grada

1 година

,800

10,824 dolara

koliko je novca napravila sudbina

10,830 dolara

5 година

14,693 dolara

14,859 dolara

14,898 dolara

10 година

21,589 dolara

,080

22,196 dolara

Primer obračuna složene kamate

Kao osnovni primer, recimo da ulažete 20.000 dolara uz kamatu od 5% na tromesečju, tokom 20 godina. U ovom slučaju, 'n' bi bilo četiri pošto se tromesečno spajanje dešava četiri puta godišnje. Iz ovih informacija možemo izračunati konačnu vrednost investicije nakon 20 godina ovako:

najbolje akcije za kupovinu za početnike 2021

Složena zarada u odnosu na složenu kamatu

Razlika između složene kamate i složene zarade je u tome što se složena zarada odnosi na kombinovane efekte обоје isplate kamata i dividendi, kao i povećanje vrednosti same investicije.

Na primer, ako vam je investicija u akcije platila 4% принос од дивиденди , a sama akcija je porasla u vrednosti za 5%, imali biste ukupnu zaradu za godinu od 9%. Kada se ove dividende i dobici od cene povećavaju tokom vremena, to je oblik složene zarade, a ne kamata (pošto nisu svi dobici došli od plaćanja vama).

Ukratko, kada govorite o dugoročnim prinosima od akcija, ETF-ova ili zajedničkih fondova, to se tehnički zove složena zarada, iako se i dalje može izračunati na isti način ako znate svoju očekivanu stopu prinosa.

Zašto je složena kamata tako važan koncept za investitore

Složena kamata je fenomen koji omogućava da naizgled male količine novca vremenom prerastu u velike iznose. Da bi se u potpunosti iskoristila moć složene kamate, investicijama se mora dozvoliti da rastu i da se povećavaju na duge periode.



^